CBDC란 무엇일까요? 디지털 시대의 새로운 통화 개념

 

CBDC

목차

1. 디지털 혁명의 물결, 새로운 통화의 등장
2. CBDC, 기존의 화폐들과 무엇이 다를까요?
3. CBDC는 왜 필요할까요? 탄생 배경 심층 분석
4. CBDC의 작동 원리: 어떻게 발행되고 유통될까요?
5. 결론: CBDC가 만들어갈 미래 금융의 모습

디지털 혁명의 물결, 새로운 통화의 등장

21세기는 디지털 기술의 급격한 발전과 함께 금융 시스템에도 전에 없던 변화의 바람이 불어오고 있습니다. 스마트폰 하나로 모든 금융 거래가 가능해지고, 국경 없는 디지털 결제 시스템이 등장하는 등 우리의 금융 환경은 빠르게 디지털화되고 있습니다. 이러한 거대한 흐름 속에서 중앙은행들은 디지털 시대에 걸맞은 새로운 형태의 화폐, 즉 CBDC(Central Bank Digital Currency) 발행을 적극적으로 검토하고 추진하고 있습니다.

 

CBDC는 중앙은행이 직접 발행하는 디지털 형태의 법정화폐입니다. 이는 기존의 지폐나 주화와 동일한 가치를 가지지만, 실물 없이 전자적인 형태로만 존재한다는 특징을 지닙니다. 마치 우리가 은행 계좌에 보유하고 있는 디지털 예금과 유사해 보일 수 있지만, CBDC는 중앙은행이 직접 발행하고 관리한다는 점에서 근본적인 차이를 가집니다. 디지털 혁명의 시대, CBDC는 단순한 결제 수단을 넘어 금융 시스템의 안정성과 효율성을 높이고, 새로운 금융 혁신을 촉진하는 핵심 동력이 될 잠재력을 지니고 있습니다.

CBDC, 기존의 화폐들과 무엇이 다를까요?

CBDC를 더 깊이 이해하기 위해서는 기존에 우리가 사용하고 있는 다양한 형태의 화폐들과의 차이점을 명확히 파악하는 것이 중요합니다. 크게 현금(지폐 및 주화),  그리고 암호화폐와 비교해 볼 수 있습니다.

 

구분	CBDC (중앙은행 디지털 화폐)	현금 (지폐 및 주화)		암호화폐 (가상자산)
발행 주체	중앙은행	중앙은행		탈중앙화된 네트워크
형태	디지털	실물		디지털
법정 통화 여부	O	O		X (법정 통화 아님)
가치 안정성	높음 (중앙은행 보증)	높음 (중앙은행 보증)		매우 낮음
익명성	설계에 따라 조절 가능	높음		설계에 따라 조절 가능
최종 결제 수단	가능	O		제한적
활용 가능성	광범위한 디지털 결제	제한적		제한적

CBDC는 왜 필요할까요? 탄생 배경

각국 중앙은행들이 CBDC 발행에 적극적으로 나서는 데에는 다양한 배경과 이유가 존재합니다. 주요한 요인들을 살펴보겠습니다.:

• 디지털 결제 수요 증가: 스마트폰과 인터넷 보급으로 디지털 결제 수요가 폭증하며, 중앙은행은 디지털 법정화폐의 필요성을 인식.
• 결제 시스템 효율성 향상: 기존 은행 간 결제의 비효율성을 개선하고 빠르고 저렴한 결제를 가능하게 함.
• 금융 포용성 증대: 은행 계좌 없는 이들에게 디지털 지갑을 통해 금융 서비스 접근성을 제공.
• 통화 정책 효과 제고: 마이너스 금리나 직접 재정 지원 등 새로운 정책 도구 제공.
• 민간 디지털 화폐 견제: 스테이블코인, 암호화폐의 성장으로 인한 통화 주권 약화 방지.
• 금융 혁신 촉진: 스마트 컨트랙트 등 기술과 결합해 새로운 금융 서비스 창출.

CBDC의 작동 원리: 어떻게 발행되고 유통될까요?

CBDC의 발행 및 유통 방식은 각국 중앙은행의 설계에 따라 다양하게 나타날 수 있습니다. 하지만 일반적으로 다음과 같은 두 가지 주요 모델을 고려할 수 있습니다.

• 직접형 (Single-Tier): 중앙은행이 직접 개인 및 기업에게 CBDC를 발행하고 관리하는 방식입니다. 이 모델은 중앙은행이 모든 거래 기록을 보유하고 직접 결제를 처리하므로, 시스템 구축 및 운영에 대한 책임이 중앙은행에 집중됩니다.
• 간접형 (Two-Tier): 중앙은행은 상업은행 등 금융기관에 CBDC를 발행하고, 금융기관은 이를 기반으로 개인 및 기업에게 디지털 화폐를 공급하는 방식입니다. 이 모델은 기존의 금융 시스템과 연계하여 운영될 수 있으며, 중앙은행은 핵심적인 발행 및 감독 기능만 수행하고 실제 유통 및 서비스 제공은 금융기관이 담당합니다.

어떤 모델을 채택하든 CBDC는 블록체인, 분산원장기술(DLT), 또는 중앙 집중형 데이터베이스 등 다양한 기술을 기반으로 발행 및 유통될 수 있습니다. 중요한 것은 위변조 방지, 거래 추적 가능성 확보, 그리고 시스템의 안정성과 보안성을 유지하는 것입니다. 또한, 사용자 편의성을 높이기 위해 디지털 지갑, QR 코드, NFC 등 다양한 인터페이스와 결제 방식을 지원할 수 있습니다.

결론: CBDC가 만들어갈 미래 금융의 모습

CBDC는 디지털 시대의 흐름 속에서 중앙은행이 주도하는 혁신적인 디지털 화폐로서, 우리의 금융 시스템과 일상생활에 엄청난 변화를 가져올 잠재력을 지니고 있습니다. 효율적인 결제 시스템 구축, 금융 포용성 증대, 통화 정책 효과 제고 등 다양한 긍정적인 효과를 기대할 수 있지만, 동시에 기술적 안정성, 개인 정보 보호, 기존 시스템과의 통합 등 해결해야 할 과제들도 분명히 존재합니다.

각국 중앙은행의 신중한 검토와 노력, 그리고 기술 발전과 사회적 논의를 통해 CBDC가 미래 금융 시스템의 핵심적인 인프라로 자리매김하고, 더 안전하고 효율적이며 포용적인 금융 환경을 만들어갈 수 있기를 기대합니다. 우리 모두 CBDC의 발전 과정을 지속적으로 주목하고 이해하려는 노력이 필요할 것입니다.